מדד דאו ג'ונס התעשייתי (Dow Jones Industrial Average) הוותיק מאגד את 30 המניות המובילות ביותר בכלכלה האמריקאית. שני שינויים מהותיים במדד התרחשו השנה: אמזון (AMZN) החליפה את וולגרינס בוטס אליאנס בפברואר, ואנבידיה (NVDA) החליפה את אינטל בנובמבר, וזו הזדמנות מצוינת לבחון את שוק הבינה המלאכותית שבו שתי הענקיות פועלות יחד ומתחרות זו בזו – בו זמנית.

אנבידיה, המתמקדת בעיקר במעבדים למרכזי נתונים, רשמה שיאים ברווחיות התפעולית (71.8%) ומובילה את שוק שבבי הבינה המלאכותית. במקביל, אמזון מפעילה את חטיבת הענן הגדולה בעולם AWS. בתשעת החודשים שהסתיימו בספטמבר 2024, 62% מההכנסות התפעוליות של אמזון הגיעו מ-AWS.

אמזון היא גם לקוחה וגם מתחרה של אנבידיה. בעוד אנבידיה שולטת בשוק שבבי GPU המשמשים לאימון מודלים של בינה מלאכותית, אמזון משכירה את השבבים ללקוחותיה כחלק משירותי הענן שלה. במקביל, היא מפתחת שבבים משלה שמציעים חלופה זולה יותר, כמו ה-Trainium2. לפי אמזון, השבבים החדשים מציעים שיפור של 30%-40% בביצועי העלות בהשוואה לשבבי GPU קיימים, ומספקים חלופה זולה ומשתלמת.

אמזון הכריזה על תוכנית השקעה של למעלה מ-100 מיליארד דולר בעשור הקרוב לבניית מרכזי נתונים מותאמים לבינה מלאכותית. המהלך מציב אותה בתחרות ישירה מול מיקרוסופט (MSFT), גוגל (GOOGL) ואחרות בתחום הענן.

עוד ב-

אנבידיה מציגה: מודל ה-AI שיוצר מוזיקה וקולות שלא נשמעו מעולם

לכתבה המלאה

למרות התחרות, שיתוף הפעולה בין אמזון לאנבידיה מראה כי שתי החברות יכולות להרוויח מהמגמה הגוברת של שימוש בבינה מלאכותית. מניות שתי החברות טיפסו לאחר ההכרזות, כך שנראה המשקיעים מאמינים שהשוק רחב מספיק לשתיהן.