מלחמת "חרבות ברזל" תורמת רבות למגמת הירידה בבורסה. מדובר במגמה שהחלה כבר בשנת 2022: אם מסתכלים על מדד ת"א 125 בשנה האחרונה מדצמבר 2022 ועד ל 9.12.2023 רואים תנודתיות רבה שבסופו של דבר התוצאה הנה ירידה של 26 אחוזים. בנוסף, גם במדדי חו"ל המובילים ישנה מגמת צמיחה מתונה. אז האם רק "השקעה מסורתית" במניות, אג"ח ופיקדונות הבנק הן האלטרנטיבות? התשובה היא לא. חברת בלנדר, יורופה נדל"ן והפניקס משכנתא הפוכה מסבירות מה כדאי לעשות.

כיום, השקעות "אלטרנטיביות" עשויות להיות פתרון מעולה עבור משקיעים: השקעות אלו לא סחירות, לא מגיבות בטווח הזמן המיידי ואינן מושפעות ממצב הרוח של השוק. תשואותיהן נגזרות בעיקר מנתונים כלכליים ריאליים. דווקא בתקופה זו, קיימות כיום דרכי השקעה סולידיות יותר עליהן ניתן לקבל תשואות נאות בסביבת ריבית גבוהה. למען מיקסום רווחים והקטנת סיכון, כדאי ליצור תיק ההשקעות מפוזר ומגוון, תוך חשיפה מרבית לסחורות ומוצרים אלטרנטיביים.

דוג' 1: השקעה בהלוואות לאנשים P2P
הלוואות חברתיות הן הלוואות שנותנים אנשים (או חברות) לאנשים (או חברות) אחרים, על גבי פלטפורמה אינטרנטית וללא מתווך בנקאי. 'הלוואות חברתיות', המוכרות גם כהלוואות 'עמית לעמית', 'הלוואות המונים' או 'הלוואות 'p2p, ממנפות את הרשתות החברתיות של שנות ה-2000 על מנת לחזור לעקרונות הבסיסיים של מתן הלוואות שהיו נהוגות מאז שהומצא הכסף – אנשים בעלי ממון, מלווים כספים לאנשים הזקוקים לכסף, תמורת תשלום ריבית מוגדרת. כל זה מבלי לעבור דרך גופי המימון המסורתיים כמו בנקים, חברות, כרטיסי אשראי או גופי מימון חוץ בנקאיים אחרים.

יתרונות: 1) שיעור תשואה גבוה בסביבה של ריבית משתנה – 8% בממוצע לשנה (נכון לאוקטובר 2023 לאחר עלויות ולפני מס).  2) השקעה עם מתאם נמוך להתנהגות בשווקי ההון. 3) השקעה מבוטחת עם קרן ביטחון וביטוח חיצוני.

כחלק מהפלטפורמה הייחודית שפתחה, חברת בלנדר למשל מעניקה מענה לאנשים שיש להם כסף פנוי בבנק או בחסכונות השונים ומאפשרים להם ליהנות מתשואה אטרקטיבית מבלי לקחת סיכונים גבוהים או לשלם עמלות מיותרות. הפנייה נעשית למשקיעים שמחפשים יציבות ומספקים להם תשואה של כ-8% בממוצע לשנה (נכון לאוקטובר 2023 לאחר עלויות ולפני מס).

גיל סתיו (צילום: סיון פרג')

גיל סתיו, מנכ"ל בלנדר ישראל: " "אנחנו נמצאים כעת בתקופה ביטחונית וכלכלית רגישה, בה ניתן לנצל את רמות הריבית הנוכחיות בשוק לטובת תחום ההשקעות האלטרנטיביות שנמצא בצמיחה. בשוק תנודתי עדיף לבחור בהשקעות שקל יותר להעריך את פוטנציאל התשואה בהן. אנו דוגלים בפיזור השקעות רחב המגובה בקרן ביטחון מבוטחת.  בכל רגע נתון אפשר להעמיד את תיק ההלוואות למכירה למלווים אחרים ובכך להפוך את הכסף לנזיל".

דוג' 2: השקעות בנכסי נדל"ן בחו"ל 
הביקושים להשקעות בנכסי נדל"ן בחו"ל, במדינות כמו יוון, פורטוגל, וקפריסין נעצרו מעט מאז תחילת המלחמה. אבל כבר עכשיו יש לא מעט ישראלים שבוחנים אופציות לקנות נכסים להשקעה בחו"ל. חברת יורופה נדל"ן, המתמחה בלווי משקיעים בהשקעות נדל"ן, מצביעה על פורטוגל כיעד השקעה אטרקטיבי במיוחד: הביקוש לנכסים בערים כמו פורטו למשל עולה על המלאי המוגבל, באופן שתורם בצורה משמעותית לעליית המחירים, מה שמשחק לטובתם של משקיעים זרים ומקומיים כאחד. ההחלטה להתמקד בפורטו, מסבירים בחברה, נובעת ממחירי הנדל"ן הנמוכים יחסית בעיר, זאת בהשוואה לליסבון שבה חלה עלייה משמעותית במחירי הנכסים.

אסף טיאר, מנהל מערך המשקיעים בחברת יורופה נדל"ן: "אנחנו רואים כרגע חזרה לביקושים שלפני המלחמה. פורטוגל עדיין מדינה מתפתחת, מה שנושא איתו אפשרות עליות ערך משמעותיות, ויש מימון שאפשר לקבל שם עם הון עצמי לא גבוה – כ-75 אלף יורו, שהם כ-300 אלף ₪. התשואה מהשכרה עומדת להערכתנו על 8%-12% על ההון העצמי, כך ניתן למנף את ההשקעה עם תשואות מאוד גבוהות ביחס למקומות אחרים בעולם. הלקוחות שלנו הם יותר משקיעים מאשר אנשים השוקלים הגירה. הם יותר מדברים על כך שאין אלטרנטיבה ראויה להשקעה, אז הם מחפשים סביבה יציבה להון שלהם".

יחצ: יורופה נדל"ן 

דוג' 3: השקעה בקרנות נדל"ן
קרן נדל"ן עוסקת ברכישת נכסים שניתן להפיק מהם רווחים כמו מלונות, בנייני משרדים ומבני מגורים שנמצאים באזורים פופולריים. מדובר בקרן השקעות, בבעלות פרטית או ציבורית, המגייסת הון מן המשקיעים הפרטיים, ומשקיעה אותו ברכישת נכסי מקרקעין, לטובת אחזקה בנכסים הללו ומימוש שלהם באמצעות גביית דמי שכירות, לתקופה מוגבלת ועד למכירת הנכס בתשואה רצויה. הקרן משקיעה עבורנו בנכסים פרטיים, מסחריים ותעשייתיים, בהתאם לסוג הקרן, דוגמת: בנייני דירות, משרדים, מרכזים מסחריים ומתחמי הייטק. ישנם מספר סוגי קרנות נדל"ן להשקעה, ביניהם, קרנות השקעה בישראל, נדל"ן בחו"ל, קרנות נדל"ן מניב, קרנות השקעה בפרויקטים תמ"א 38 וקרנות פרייבט אקוויטי, שאינן נסחרות בשוק ההון.

דוג' 4: השקעה בחברות ובקרנות אנרגיות מתחדשות
מדובר בנתח שוק עולה שנהיה יותר ויותר פופולרי לאורך השנים האחרונות- הביקוש לאנרגיה מתחדשת עולה עם גידול האוכלוסייה העולמית. ההתחממות הגלובלית ושינויי האקלים מעלים את הצורך של חברות רבות למצוא תחליפי אנרגיה פחות מזהמים ושאינם פוגעים בכדור הארץ. כיום, ישנם חברות שמייצרות חשמל ירוק באמצעות קרני השמש ודרך תחנות סולאריות. השימוש בשירותי חשמל ואנרגיה ירוקה נפוץ בימים אלה, כמו גם השימוש בכלי רכב חשמליים, לכן ניתן להשקיע ישירות בחברות אנרגיה מתחדשת בעלות פוטנציאל גבוה, או לחילופין במניות ממוקדות ESG ובקרנות המתמחה בהובלת פרויקטים מסוג זה. כמו כן, כדאי להכיר את מדדי תל אביב 125 נקי ומדד ת"א קלינטק, הכוללים חברות ישראליות בכירות בתחום האנרגיה המתחדשת.

דוג' 5: משכנתה הפוכה
חברת הפניקס – משכנתא הפוכה מייצרת דרך נוספת להכנסה מנכס קיים ברשות הלקוח. משכנתא הפוכה היא הלוואה המאפשרת לשעבד את הנכס לטובת קבלת כסף כנגדו. בניגוד למשכנתא רגילה הניתנת ללווים צעירים לטובת ר​כישת דירה בלבד, משכנתא הפוכה היא הלוואה לכל מטרה, המיועדת לבני 60 ומעלה שבבעלותם נכס והיא ניתנת על חשבון הנכס הקיים. למעשה, מדובר בכלי מימון עבור אנשים מבוגרים, שיכולים לשעבד את דירתם ולקבל כנגדה כסף לכל צורך: השקעות, דיור מוגן, סילוק חובות, הוצאות רפואיות, עזרה לילדים או שמירה על רמת החיים לאחר הפרישה לגמלאות.

עוד ב-

מהפכה בשוק ההשקעות המקומי? זה הצעד ששוקלת הרשות לניירות ערך

לכתבה המלאה

משכנתא הפוכה ניתנת על-ידי גוף פיננסי, כמו בנק או חברת ביטוח, ללווה יחיד או לזוג לווים בני 60 ומעלה שברשותם נכס בבעלות מלאה. הנכס משמש כבטוחה לקבלת ההלוואה והוא משועבד לגוף המלווה, שמעניק את הכסף בסכום חד-פעמי או במספר פעימות. בכל תקופת המשכנתא הלווים נשארים הבעלים המלאים של הנכס וזכאים לעשות בו כרצונם: לגור בו, להשכירו, לשפץ אותו וכו'. בנוסף ככל שהלווים מבוגרים יותר ניתן יהיה לתת הלוואה גדולה יותר, סכום ההלוואה הם בטווח של 15%-60% מערך הנכס כפי שנקבע ע”י שמאי.