חברת Nippon Steel Corporatio (NSC), יצרנית הפלדה הגדולה ביפן ומיצרניות הפלדה המובילות בעולם, ותאגיד הפלדה של ארה"ב (NYSE: X) ("US Steel"), יצרנית פלדה מובילה עם יתרונות תחרותיים בשוק עפרות הברזל הזולות ובתחום המיני מפעלים לייצור פלדה, שמחזיקה ביכולות גימור איכותיות במיוחד, הכריזו היום (ראשון) כי יחתמו על הסכם שבכפוף אליו NSC תרכוש את U.S Steel במסגרת עסקת מזומנים, לפי תעריף של 55 דולר למנייה, אשר מייצג ערך הוני מקורב של 14.1 מיליארד דולר בתוספת נטילת התחייבויות, תמורת ערך ארגוני כולל של 14.9 מיליארד דולר.

מחיר הרכישה של 55 דולר מייצג פרמיה של 40% על מחיר הסגירה למנייה של U. S Steel, נכון ל-15 בדצמבר 2023. העסקה אושרה פה אחד על ידי מועצות המנהלים של NSC ושל U. S Steel. רכישת U. S Steel על ידי NSC תעשיר את יכולות הייצור והטכנולוגיה המובילות שלה ותאפשר לה להרחיב את האזורים הגיאוגרפיים שבהם תוכל לספק שירותים משופרים לבעלי העניין שלה, לרבות לקוחות והחברה בכללותה.

העסקה תגוון עוד יותר את טביעת הרגל הגלובלית של NSC, על ידי הרחבה משמעותית של הייצור הקיים שלה בארצות הברית ותוך הוספת האזורים המשמעותיים של יפן, ASEAN והודו. כתוצאה מרכישת U. S Steel על ידי NSC, הקיבולת השנתית הצפויה שלה בזירת הפלדה הגולמית צפויה להגיע לסך של 86 מיליון טונות - וכך להאיץ את ההתקדמות לעבר היעד האסטרטגי של NSC, שעומד על 100 מיליון טונות של קיבולת פלדה גולמית גלובלית מדי שנה. 

לדברי נשיא NSC אייג'י השימוטו, "אנחנו שמחים שעסקה זו מאחדת שתי חברות שלהן יכולות ייצור וטכנולוגיה מהמובילות בעולם, וממחישה את החזון שלנו של מתן שירות ללקוחות ברחבי העולם, תוך הדגשת מחויבותנו לבניית חברה ידידותית לסביבה דרך דקרבוניזציה של הפלדה. מזה זמן רב, NSC מביעה הערכה ל-U. S Steel ומפגינה כבוד כלפי הטכנולוגיות המתקדמות, ההיסטוריה העשירה וכוח האדם המיומן שלה, ואנו מאמינים כי ביחד נוכל להתמודד עם האתגר של קידום שאיפותינו לגבהים חדשים.

העסקה מתבססת על נוכחותנו בארצות הברית ואנו מחויבים לכבד את כלל החוזים הקיימים של U. S Steel עם האיגוד. אנו מצפים לשיתוף פעולה הדוק עם הצוות של U. S Steel, במטרה להפיק את המיטב מן החברות שלנו ולהתקדם יחד כ"יצרנית הפלדה הטובה ביותר, בעלת היכולות המובילות בעולם". 

הסמנכ"ל הבכיר של NSC טקהירו מורי אומר, כי "אנו מאמינים שעסקה זו היא לטובת שתי החברות ומספקת ערך משמעותי ומיידי לבעלי המניות של U. S Steel, תוך שיפור אפשרויות הצמיחה של NSC בטווח הארוך. המאזן שלנו חזק ואנחנו משוכנעים ביכולתנו לממש את הפוטנציאל של האיחוד בין NSC ו-U. S Steel על ידי התקדמות בייצור הפלדה ויצירת ערך ארוך טווח עבור בעלי העניין של החברות שלנו, לרבות לקוחות, עובדים, ספקים, קהילות ובעלי מניות". 

לדברי דיוויד ב. בריט, הנשיא והמנכ"ל של U. S Steel, "ל-NSC רקורד מוכח של רכישה, תפעול והשקעה במתקני ייצור פלדה בקנה מידה גלובלי, ואנחנו סמוכים ובטוחים כי כמו האסטרטגיה שלנו, שילוב זה הוא מיטבי עבור כולם. העסקה הנוכחית מממשת את הערך העצום הגלום כיום בחברה שלנו והיא תוצאה של תהליך החלופות האסטרטגיות המקיף והיסודי של מועצת המנהלים של החברה.
 
מבחינת העובדים של U. S Steel, שלהם אני ממשיך להיות אסיר תודה, העסקה משלבת בין שתי חברות פלדה בעלות השקפות דומות, אשר מתמקדות בנחישות בבטיחות, יעדים משותפים, ערכים ואסטרטגיות, שבבסיסם היסטוריה עשירה. עבור הלקוחות, U. S Steel ו-NSC יוצרות חברת פלדה גלובלית של ממש, בעלת יכולות משולבות וחדשנות, אשר מסוגלת לתת מענה לצרכים המתפתחים של הלקוחות. ההכרזה של היום אף מבטיחה תועלות לארצות הברית - בעצם כך שהיא מאפשרת תעשיית פלדה מקומית תחרותית, תוך חיזוק הנוכחות הגלובלית שלנו. המיקוד המשותף שלנו בדקרבוניזציה צפוי לשפר ולהאיץ את יכולתנו לספק ללקוחות פתרונות פלדה 

עוד ב-

בדרך למשבר בענף הנחושת? "אספקה נמוכה, ביקוש גובר"

לכתבה המלאה

העסקה צפויה להיסגר ברבעון השני או השלישי של השנה הקלנדרית 2024, בכפוף לאישור בעלי המניות של U. S. Steel, קבלת האישורים הרגולטוריים המקובלים ותנאי סגירה מוסכמים נוספים. NSC מתכננת לממן את העסקה דרך הכנסות שמקורן בהלוואות מבנקים יפניים שונים והשיגה כבר התחייבויות למימון. העסקה אינה כפופה לתנאי מימון כלשהם.