לאחר שמטריקס הודיעה מוקדם יותר החודש כי חתמה על מזכר הבנות למיזוג עם חברת מג'יק, כעת מתייחסת גם פירמת הדירוג מידרוג למהלך הצפוי. העסקה הצפויה בין מג'יק למטריקס היא מיזוג משולש הופכי שבו מטריקס תרכוש את כל מניות מג'יק, ובעלי המניות של מג'יק יקבלו מניות של מטריקס בתמורה. מהלך זה צפוי להותיר את מג'יק כפרטית, לאחר שימחקה מהמסחר הציבורי. המבנה של העסקה מציב את בעלי מניות מג'יק עם 31.125% מהחברה המאוחדת, בעוד שמטריקס תחזיק ב-68.875% ממניות החברה המאוחדת.

להערכת האנליסט גל עילם, מעריך דירוג ראשי, ורו"ח ליאת קדיש, סמנכ"ל, ראש תחום מימון תאגידים ממידרוג, עסקת המיזוג עם מג'יק צפויה להוביל להשפעה חיובית על המיצוב העסקי והפיננסי של מטריקס. מג'יק, שדיווחה על הכנסות של כ-2.043 מיליארד שקל בשנת 2024, עוסקת במתן שירותי תוכנה ובפיתוח כלים לפיתוח אפליקציות ארגוניות ולתמיכה באינטגרציה של מערכות תוכנה. תחום הפעילות של מג'יק כולל טכנולוגיות ופתרונות עבור אלפי חברות קטנות ובינוניות ברחבי העולם.

המיזוג מהווה נדבך חשוב באסטרטגיה של מטריקס להתרחב ולהגדיל את תיק הלקוחות שלה, במיוחד בשוק האמריקאי. העסקה צפויה לשפר את הנוכחות הגיאוגרפית של מטריקס, להרחיב את מגוון המוצרים ולהשפיע לחיוב על פעילויות החברה המאוחדת. לאחר המיזוג, החברה המאוחדת צפויה להציג הכנסות של כ-7.6 מיליארד שקל, להפעיל סניפים ב-50 מדינות ולספק שירותים לכ-6,000 לקוחות פעילים עם צוות של מעל ל-15,000 עובדים.

עוד ב-

הפתעה בהייטק: שתי הענקיות הישראליות בדרך למיזוג במיליארדים

לכתבה המלאה

החברה הממוזגת צפויה להציג רווחיות משופרת, בזכות הרווחיות הגבוהה של מג'יק (כ-11.1% בשנת 2024) בהשוואה למטריקס, שצפויה להוביל להגדלת הרווח התפעולי שלה מכ-450 מיליון שקל ל-677 מיליון שקל. המינוף הנמוך של מג'יק, יחד עם העובדה שהעסקה תבוצע כנגד הקצאת מניות ולא תלווה בגידול בחוב, צפויים לתרום לשיפור רמות המינוף והפרופיל הפיננסי של מטריקס.