נשיא ארה"ב דונלד טראמפ שוקל להטיל מכסים בגובה של עד 100% על רכיבי שבבים מיובאים. מכסים מסוג כזה עלולים לשנות את מפת תעשיית הטכנולוגיה ולהשפיע באופן משמעותי על תחום הבינה המלאכותית (AI) בארה"ב.

ארה"ב נמצאת בעמדה טובה מאוד במרוץ הגלובלי לפיתוח טכנולוגיות בינה מלאכותית, והחברות האמריקאיות בתחום השבבים והבינה מלאכותית משיקות חידושים בקצב מסחרר. ממשל טראמפ אף פועל להקל על רגולציות האנרגיה וההיתרים כדי להתמודד עם צווארי הבקבוק בתחום האנרגיה, שהפכו למכשול העיקרי בהקמת מרכזי נתונים לבינה מלאכותית ברחבי ארה"ב.

על הרקע הזה, איום המכסים של טראמפ הוא איום משמעותי. בנאום בפני הרפובליקנים בבית הנבחרים הצהיר טראמפ כי יטיל מכסים של 25%, 50%, ואף 100% על רכיבי שבבים מיובאים, במטרה להגביר את הייצור המקומי של שבבים בארה"ב. הנשיא חזר על הדברים שבוע לאחר מכן בפגישה עם מנכ"ל אנבידיה. מיסוי כזה על רכיבי שבבים עלול להאט את התפתחות תחום הבינה המלאכותית.

ייתכן שטראמפ ויועציו מניחים שמכסים גבוהים יעודדו את הייצור המקומי של רכיבי שבבים מתקדמים, אלא שבמציאות ייצור שבבים ברמה הדרושה דורש זמן, כסף – ומומחיות טכנולוגית. כיום, רק חברות כמו TSMC בטייוואן מצליחות לייצר שבבים העונים על הדרישות של חברות כמו אנבידיה ואפל. למעשה, כ-90% מהשבבים המתקדמים בעולם מיוצרים בטייוואן, והחברה הסכימה רק בזמן האחרון להקים מפעלים באריזונה; הבנייה צפויה להימשך עד 2030.

לאינטל, המתחרה הגדולה של TSMC, הייתה הצלחה מוגבלת בייצור מקומי בארה"ב, וממילא היא דיווחה ברבעון האחרון על ירידה בהכנסות והפסדים משמעותיים במפעלים שלה.

להטלת מכסים גבוהים עלולה להיות השפעה מיידית על שוק המניות, במיוחד בתחום הבינה המלאכותית. תוכניות כמו פרויקט "סטארגייט", במסגרתו יושקעו 500 מיליארד דולר בהקמת תשתית לבינה מלאכותית בארה"ב, ייעצרו או שמחירם יזנק, וההשקעות בתחום יואטו.

עוד ב-

טראמפ בהכרזה דרמטית: "הם גובים מאיתנו כסף, אנחנו נגבה מהם"

לכתבה המלאה

ענקיות טכנולוגיה כמו מיקרוסופט, גוגל, מטה ואמזון כבר הצהירו על שיגדילו את ההוצאות על בינה מלאכותית ב-2025, אבל תוספת המכסים על רכיבי שבבים תקטין את היכולת שלהן לנצל את התקציבים האלה בצורה מיטבית.