משקיעים עם תיקי "60/40" הקלאסיים, עומדים בפני התשואות הגרועות ביותר מזה מאה שנה. "שנת 2022 היא סיפור פשוט של 'הלם אינפלציה', הגורם ל'הלם ריבית' אשר בתורו מאיים ב'הלם מיתון' ו'אירוע אשראי'. זעזוע האינפלציה לא נגמר", כך על פי BofA Global Research .

האינפלציה הגואה, עליית הריבית, המלחמה באירופה ומשבר האנרגיה, גרמו להערכות השווי לצלול על פני כלל סוגי נכסים ב-2022. מדד המניות S&P 500 יורד השנה בכ-23%, לאחר שירד ב-15% מאז אמצע אוגוסט בלבד. התקוות שהאינפלציה עשויה להתרחק נכזבו ביום חמישי, לאחר שהנתונים הראו שהמחירים לצרכן בארה"ב עלו מהר מהצפוי בספטמבר, מה שמחזק את הציפיות שהפדרל ריזרב יספק עוד העלאת ריבית של 75 נקודות בסיס בחודש הבא.

לתיקים המכונים "60/40" יש בדרך כלל 60% מהחזקתם במניות ו-40% הנותרים בהכנסה קבועה. התשואות השנתיות עד כה בשנת 2022 על תיקים כמו אלה, הן הגרועות ביותר ב-100 השנים האחרונות, בעוד שאלו על תיקי "25/25/25/25", שמחזיקים בחלקים שווים של מזומנים, סחורות, מניות ואג"ח ירדו ב-11.9% , הגרוע ביותר מאז 2008.

עוד ב-

מנהלת המחקר ב-GLOBAL X: למרות האופטימיות, הריבית תעלה ב-0.75%

לכתבה המלאה

קרנות מניות רשמו הכנסה של 0.3 מיליארד דולר במהלך השבוע עד יום רביעי, בעוד שאג"ח רשמו תזרימים עזים של 9.8 מיליארד דולר. זה היה השבוע השישי ברציפות, שהמשקיעים מכרו השקעות פיננסיות, היציאה הראשונה מתשתיות מזה 11 שבועות והשבוע ה-18 של יציאות מהלוואות בנקאיות.